Меры ESMA по оказанию услуг торговли CFD

Европейское Управление по ценным бумагам и рынкам (ESMA) опубликовало в Официальном журнале (OJ) Европейского Союза новые требования по предоставлению контрактов на разницу (CFD) розничным инвесторам, которые вступят в силу с 1 августа.

Данные изменения затронут:

Уровень Stop Out составит 50% на всех платформах FxPro

С 1 августа 2018 года уровень Stop Out составит 50% на всех торговых платформах FxPro для всех клиентов.

Клиенты, которые имеют открытые позиции и уровень маржи между 20-50%, имеют наибольшую вероятность достижения уровней Stop Out.

Пример 1:
Торговый счет в EUR и кредитное плечо 1:50 30/07/2018 вы открываете позицию размером 1 лот GOLDEURO по цене 1070. Требуемая маржа составляет 2 140 EUR (2% * 1 * 100 * 1 070 EUR).

На конец дня 31/07/2018 Средства (equity) счета составляют 856 евро и уровень маржи 40% (= Средства/Маржа*100 = 856 / 2 140*100)

При текущем уровне Stop Out на уровне 20% позиция останется открытой, так как уровень маржи по торговому счету выше 20%

С 01/08/2018 уровень Stop Out будет увеличен до 50%, при этом уровень маржи торгового счета будет равен 40%, что приведёт к принудительному закрытию позиции по Stop Out.

Пример 2:
Торговый счет открыт в USD и кредитное плечо 1:500 30/07/2018 вы открываете 3 лота USDJPY с маржинальными требованиями 300 000/500 = 600 USD. 31/07/2018 вы открываете 1 лот Золота по цене 1,260 с маржинальными требованиями 0.5%*1*100*1260 = 630 USD

После 1 августа требуемая маржа для вышеуказанных позиций будет 630 USD (изменения не затронут позиции открытые ранее)

 

Пример 3:
Торговый счет открыт в USD и кредитное плечо 1:500, после 1 августа кредитное плечо будет составлять 1:30 Торговый счет открыт в USD и кредитное плечо 1:500, после 1 августа кредитное плечо будет составлять 1:30. 01/08/2018 клиент открывает 3 лота USDJPY с маржинальными требованиями 300,000/30 = 10,000 USD, в тот же день клиент открывает 2 лота WTI по цене $72 с требуемой маржой 10%*2*1,000*72 = 14,400 USD

Итого, маржинальные требования составят 10,000+14,400 = 24,400 USD

Пример 4:
Торговый счет открыт в USD и кредитное плечо 1:500 30/07/2018 вы открываете 1 лот USDJPY с маржинальными требованиями 100 000/500 = 200 USD. 31/07/2018 вы открываете 10 лотов #US30 по цене 24700. Требуемая маржа 0.2%*10*24700 = 494 USD

Итого, маржинальные требования составят 200+494=694 USD

После 1 августа кредитное плечо будет составлять 1:30, а новые требования к марже применяются для всех классов активов/инструментов 01/08/2018 вы открываете еще один лот 1 USDJPY с новыми маржинальными требованиями 100 000/30 = 3 333.33 USD 01/08/2018 вы открываете еще 10 лотов #US30 по цене 24700. С новыми маржинальными требованиями 5%*10*24700 = 12 350 USD

Итого, маржинальные требования составят 200+494+3 333.33+12 350 = 16 377.33 USD

Пример 5:
Торговый счет открыт в USD и кредитное плечо 1:500 30/07/2018 вы открываете позицию 10 акций #Microsoft по цене 102.00. Требуемая маржа 4%*10*102.00 = 40.80 USD После 1 августа кредитное плечо будет составлять 1:30, а новые требования к марже применяются для всех классов активов/инструментов 01/08/2018 клиент открывает встречную позицию (хеджирует) на 10 акций #Microsoft по цене 102.00. Маржинальные требования составят 20%*10*102.00 = 204 USD

Общая требуемая маржа для позиции хеджирования составляет 204 USD (наибольшая маржа из двух сделок), если свободная маржа торгового счета составляет менее 204 USD, то сделка хеджирования не будет открыта

Маржинальные требования для позиций открытых до 1 августа 2018 не будут изменены.

 

Пример 1:
Торговый счет открыт в EUR и кредитное плечо 1:50 30/07/2018 вы открываете 1 лот GOLDEURO по цене 1070. Требуемая маржа составит 2 140 EUR (2%*1*100*1 070 EUR)

В конце дня 31/07/2018 эквити торгового счета составляет 856 EUR, следовательно, уровень маржи 40% (= Эквити/Маржа * 100 = 856 / 2,140 * 100)

Пример 2:
Торговый счет открыт в USD и кредитное плечо 1:500 После 1 августа кредитное плечо будет изменено на 1:30, а требуемая маржа для вышеуказанных позиций составит 10 000 USD

После 1 августа кредитное плечо на счете будет изменено на 1:30 и требуемая маржа для вышеуказанных позиций составит 10 000 USD*1,

 

Пример 3:
Торговый счет открыт в USD и кредитное плечо 1:500 30/07/2018 клиент открывает 1 лот USDJPY с маржинальными требованиями 100 000/500 = 200 USD. 01/08/2018 клиент открывает 1 лот USDJPY с новыми маржинальными требованиями 100 000/30 = 3 333.33 USD.

После 1 августа 2018 кредитное плечо будет изменено на 1:30, а требуемая маржа для вышеуказанных позиций составит 3 533.33 долларов США.

Пример 4(Hedging):
Торговый счет открыт в USD и кредитное плечо 1:500 30/07/2018 клиент открывает 3 лота USDJPY с маржинальными требованиями 300 000/500 = 600 USD 01/08/2018 клиент открывает 1 лот USDJPY с новыми маржинальными требованиями 100 000/30 = 3 333.33 USD

После 1 августа 2018 кредитное плечо будет изменено на 1:30, а требуемая маржа для вышеуказанных позиций составит 3 333.33 долларов США.

С 1 августа 2018 года маржа, необходимая для хеджирования позиций, будет рассчитываться по новым правилам.

Трейдеры должны убедиться, что у них достаточно свободной маржи на своем торговом счете, чтобы открыть новую позицию на основе новых требований к марже.

В таблице показано максимальное кредитное плечо для финансовых инструментов, которое будет применяться после 1 августа 2018 года для розничных клиентов, зарегистрированных в FxPro Financial Services Ltd или FxPro UK Limited:
Финансовые инструментыМаксимальное плечо
Forex Majors1:30
Forex Minors1:20
Gold, Gold oz & Gold gr1:20
Spot Index Major1:20
Indices Futures1:20
Silver1:10
Commods Futures1:10
Energy Futures1:10
Energy Spot1:10
Spot Index Minor1:10
US, UK, French & German Shares1:5
Cryptos1:2

Эти ограничения являются временными и действительными в течение 3 месяцев, если они не будут продлены ESMA

Все еще есть вопросы по измениям с 1 августа? Свяжитесь с нашей профессиональной Службой клиентской поддержки.
UP